Sự thống trị của Bitcoin là gì và cách sử dụng nó như thế nào?

Việc điều hướng thị trường tiền điện tử luôn thay đổi có thể là một thách thức, đặc biệt là khi xu hướng biến động và tâm lý nhà đầu tư thay đổi. Một công cụ thiết yếu mang lại sự rõ ràng trong bối cảnh phức tạp này chính là sự thống trị của Bitcoin. Chỉ số này minh họa thị phần của Bitcoin trong tổng vốn hóa thị trường tiền điện tử và phản ánh cách vốn luân chuyển giữa Bitcoin và các loại tiền điện tử thay thế (altcoin).

Sự gia tăng về mức độ thống trị của Bitcoin thường báo hiệu rằng các nhà đầu tư đang tìm kiếm sự ổn định và giảm tiếp xúc với các loại tiền điện tử có rủi ro cao hơn. Ngược lại, sự suy giảm có thể cho thấy sự đầu cơ ngày càng tăng và sự quan tâm đến altcoin tăng lên. Cho dù bạn đang xây dựng danh mục đầu tư đa dạng hay mới bắt đầu hành trình tiền điện tử, việc hiểu được sự thống trị của Bitcoin có thể mang lại cái nhìn sâu sắc có giá trị về động lực thị trường và giúp đưa ra quyết định chiến lược.

Trong bài viết này, chúng ta sẽ tìm hiểu sự thống trị của Bitcoin là gì, cách tính toán, biến động của nó tiết lộ điều gì và cách bạn có thể áp dụng kiến thức này để nâng cao phương pháp đầu tư của mình.

Sự thống trị của Bitcoin là gì?

Sự thống trị của Bitcoin thể hiện tỷ lệ vốn hóa thị trường tiền điện tử được quy cho Bitcoin. Về bản chất, số liệu này làm nổi bật mức độ đầu tư vào tiền điện tử nói chung tập trung vào Bitcoin so với các loại tiền điện tử khác.

Là loại tiền điện tử đầu tiên và lớn nhất theo giá trị thị trường, Bitcoin thường đóng vai trò là chuẩn mực cho thị trường tài sản kỹ thuật số rộng lớn hơn. Sự gia tăng về mức độ thống trị của Bitcoin thường cho thấy các nhà đầu tư đang hướng tới sự an toàn và ổn định, thường là trong thời điểm bất ổn. Mặt khác, sự sụt giảm có thể cho thấy nhu cầu ngày càng tăng về rủi ro và đầu cơ vào altcoin.

Theo dõi sự thống trị của Bitcoin có thể cung cấp những thông tin chi tiết có giá trị về tâm lý thị trường, giúp phát hiện sự chuyển đổi xu hướng và hỗ trợ các quyết định phân bổ tài sản chiến lược hơn.

Nguồn: CoinMarketCap

Những yếu tố nào ảnh hưởng đến sự thống trị của Bitcoin?

Sự thống trị của Bitcoin có thể bị ảnh hưởng bởi nhiều yếu tố - cả yếu tố nội tại của thị trường tiền điện tử và yếu tố bên ngoài nền kinh tế toàn cầu.

Cách sử dụng sự thống trị của Bitcoin trong giao dịch

Sự thống trị của Bitcoin không nên được sử dụng một cách riêng lẻ mà có thể đóng vai trò là một công cụ hữu ích để đưa ra những quyết định sáng suốt hơn.

Sau đây là số lượng nhà đầu tư áp dụng phương pháp này:

• Điều chỉnh độ phơi sáng: Tăng hoặc giảm phân bổ cho Bitcoin so với các loại tiền điện tử khác để ứng phó với xu hướng thống trị.
• Đánh giá tâm lý thị trường: Sự gia tăng sự thống trị có thể phản ánh tâm lý tránh rủi ro, trong khi sự thống trị giảm thường báo hiệu sự đầu cơ vào altcoin.
• Xác định sự đảo ngược: Những thay đổi đột ngột về sự thống trị có thể báo hiệu sự xoay chuyển của thị trường hoặc sự kết thúc của một xu hướng.

Khi kết hợp với phân tích kỹ thuật, chỉ báo tâm lý và hiểu biết kinh tế vĩ mô, sự thống trị của Bitcoin sẽ bổ sung bối cảnh có ý nghĩa cho cả chiến lược giao dịch ngắn hạn và đầu tư dài hạn.

Sự thống trị cao/thấp của Bitcoin có nghĩa là gì?

Sự thống trị của Bitcoin cao (Trên 60–65%)

Mức độ thống trị cao của Bitcoin cho thấy phần lớn vốn trong thị trường tiền điện tử đang chảy vào Bitcoin thay vì các đồng tiền thay thế. Điều này thường phản ánh tâm lý thận trọng hoặc ngại rủi ro của các nhà đầu tư, những người có thể đang tìm kiếm sự ổn định tương đối và danh tiếng đã được khẳng định của Bitcoin trong điều kiện thị trường không chắc chắn. Những giai đoạn như vậy thường trùng với đợt tăng giá tập trung vào Bitcoin hoặc đợt điều chỉnh thị trường rộng hơn.

Sự thống trị của Bitcoin thấp (Dưới 50%)

Sự suy giảm trong sự thống trị của Bitcoin cho thấy các nhà đầu tư đang ngày càng phân bổ tiền vào các loại tiền điện tử thay thế, thể hiện sự tin tưởng ngày càng tăng vào các dự án và hệ sinh thái tiền điện tử thay thế. Môi trường này thường trùng khớp với "mùa altcoin", khi các token như Ethereum, Solana hoặc nhiều loại tiền meme khác có hiệu suất vượt trội hơn đáng kể so với Bitcoin, cho thấy tâm lý thị trường mang tính đầu cơ và cơ hội hơn.

Sự thống trị của Bitcoin so với Mùa Altcoin

Mùa altcoin xảy ra khi altcoin mang lại lợi nhuận cao hơn đáng kể so với Bitcoin, thường được kích hoạt bởi sự suy giảm mức thống trị thị trường của Bitcoin xuống dưới mức quan trọng—thường là khoảng 50%. Trong những giai đoạn này, các nhà đầu tư chuyển vốn từ Bitcoin sang các altcoin có vốn hóa nhỏ hơn, thúc đẩy giá tăng nhanh trên toàn thị trường tiền điện tử.

Theo lịch sử, các đợt tăng giá altcoin thường diễn ra sau các đợt tăng giá mạnh của Bitcoin, xuất hiện khi đà tăng của BTC chậm lại. Những ví dụ đáng chú ý bao gồm sự tăng vọt vào năm 2017 và 2021, khi sự thống trị của Bitcoin suy giảm trùng với hiệu suất bùng nổ của altcoin. Tuy nhiên, xu hướng trong quá khứ không đảm bảo kết quả trong tương lai vì điều kiện thị trường thay đổi theo từng chu kỳ.

Mặc dù sự thống trị của Bitcoin đóng vai trò là chuẩn mực hữu ích, các nhà giao dịch nên kết hợp nó với các số liệu bổ sung như khối lượng giao dịch, sức mạnh xu hướng và vốn hóa thị trường của từng altcoin để đánh giá các cơ hội chính xác hơn. Phương pháp tiếp cận đa chỉ số giúp giải quyết những thách thức về biến động và thời điểm vốn có trong mùa altcoin.

Phần kết luận

Sự thống trị của Bitcoin có vẻ phức tạp, nhưng thực ra đây là một trong những cách dễ nhất để đánh giá sức khỏe của thị trường tiền điện tử. Đối với các nhà giao dịch mới, việc theo dõi chỉ số này có thể thay đổi cuộc chơi—cho dù bạn đang tìm thời điểm thích hợp để mua altcoin, quản lý rủi ro hay chỉ đơn giản là hiểu rõ tình hình thị trường.

Lần tới khi bạn kiểm tra giá Bitcoin, hãy xem nhanh mức độ thống trị của nó nữa nhé. Con số đó có thể mang lại cho bạn lợi thế cần thiết để giao dịch thông minh hơn.

Đọc thêm

• Bitcoin là gì? Hướng dẫn đơn giản cho người mới bắt đầu về tiền điện tử
• Bitcoin là gì và nó hoạt động như thế nào?
• Bitcoin được tạo ra khi nào và Satoshi Nakamoto là ai?
• Hướng dẫn sử dụng: Làm thế nào để đầu tư vào Bitcoin và tiền điện tử?