Що таке пірамідальні та Понзі схеми?

Більшість людей, які інвестують у біткоїни або беруть участь у токенсейлах, зазвичай зосереджуються на двох основних питаннях: Рентабельність інвестицій (ROI) та оцінка ризиків. Хоча всі інвестиції несуть у собі певні ризики, вони значно зростають, коли інвестори несвідомо беруть участь у шахрайських операціях, таких як Понзі або пірамідальні схеми. Розпізнавання цих обманних структур є вирішальним для захисту своїх фінансових активів.

Що таке схема Понзі?

Схема Понзі — це обманна фінансова угода, коли дохід існуючим інвесторам надходить не від фактичного прибутку, а від капіталу, внесеного новими учасниками. Оператори таких схем залучають жертв, обіцяючи надзвичайно високі доходи за короткий період.

Ті, хто стоїть за цим шахрайством, отримують прибуток або шляхом збору комісій за так звані інвестиції, або шляхом раптового зникнення з накопиченими коштами. Такі схеми за своєю суттю нестабільні і неминуче руйнуються, коли потік нових інвестицій стає недостатнім для виконання зростаючих зобов'язань перед попередніми учасниками.

Термін походить від Чарльза Понзі, який працював у Бостоні, штат Массачусетс, у 1920-х роках. Він славився тим, що обіцяв інвесторам 50-відсоткову прибутковість за рахунок арбітражу міжнародних поштових купонів. Хоча Понзі спочатку зміг виконати виплати своїм першим інвесторам, вся операція зрештою провалилася, коли він більше не міг підтримувати виплати постійно зростаючій кількості учасників.

Типова схема Понзі розгортається через такі етапи:

• Організатор збирає 1000 доларів від початкового інвестора, обіцяючи 10% прибутку протягом 90 днів
• До закінчення періоду вербувальник залучає двох додаткових інвесторів
• 2000 доларів від нових учасників використовуються для виплати першому інвестору 1100 доларів
• Раннім інвесторам пропонується реінвестувати, створюючи видимість легітимності
• Цикл триває, поки вербування не сповільниться, що призводить до неминучого краху

Що таке пірамідальна схема?

Пірамідальні схеми діють як ієрархічні моделі набору, де учасники заробляють переважно за рахунок залучення нових членів, а не продажу реальних продуктів або послуг.

Розглянемо цей приклад:

• Еліс і Боб платять по 1000 доларів за права на дистрибуцію
• Вони заробляють комісійні, залучаючи нових членів
• Кожен з них повинен залучити декілька учасників, щоб повернути свої початкові інвестиції
• Структура стає математично нестійкою, оскільки необхідний набір розширюється в експоненціальному порядку

Хоча деякі пірамідальні схеми маскуються під легальні багаторівневі маркетингові компанії, їхня основна залежність від набору, а не від продажів продуктів, розкриває їх шахрайську сутність.

Схема Понці проти Пірамідальної схеми

Схожі характеристики:

• Обидва залежать від постійного залучення інвесторів
• Ні той, ні інший зазвичай не пропонують значних продуктів або послуг
• Обидва обіцяють нереальну фінансову віддачу

Відмінні риси:

• Схеми Понзі видають себе за інвестиційні можливості з обіцяними прибутками
• Схеми Понці явно винагороджують учасників за залучення нових членів
• Організатори схем Понці централізують контроль, тоді як схеми Понці розподіляють обов'язки з набору

Як захистити себе від схем Понці та пірамідального маркетингу?

Підтримуйте здоровий скептицизм

Інвестиційні можливості, що обіцяють гарантовану високу віддачу з мінімальним ризиком, повинні негайно викликати занепокоєння. Основне правило залишається незмінним: якщо пропозиція здається занадто вигідною, щоб бути правдою, швидше за все, це так.

Перевіряйте, перш ніж інвестувати

Ретельно вивчайте будь-яку інвестиційну можливість і осіб, які її рекламують. Легальні інвестиційні консультанти працюють під регуляторним наглядом і надають підтвердну реєстраційну інформацію.

Зрозумійте структуру інвестицій

Ніколи не вкладайте кошти в проекти, які ви не до кінця розумієте. Прозорі операції охоче надають детальні пояснення, тоді як шахрайські схеми часто покладаються на складність і секретність.

Повідомляйте про підозрілу діяльність

Виявлення потенційного інвестиційного шахрайства має спричинити негайне повідомлення до фінансових регуляторних органів, що допоможе захистити інших потенційних жертв.

Чи є Bitcoin пірамідальною схемою?

Незважаючи на часті твердження про те, що біткоїн є пірамідальною схемою, це свідчить про фундаментальне непорозуміння. Біткоїн функціонує як децентралізована цифрова валюта, що працює за допомогою математичних алгоритмів і криптографічного захисту. Як і традиційні фіатні валюти, криптовалюти можуть використовуватися в шахрайських схемах, але сама валюта залишається нейтральною технологією.

Сфера цифрових активів продовжує розвиватися, що робить освіту та пильність інвесторів важливішими, ніж будь-коли. Розуміючи ці шахрайські структури та дотримуючись дисциплінованих інвестиційних практик, учасники можуть краще орієнтуватися у фінансовому ландшафті, захищаючи свої активи від складних афер.

Додаткова інформація

• Що таке авіаційні афери та як їх уникнути?
• Що таке фішинг і як він працює?
• Як торгувати криптовалютами відповідально?

Відмова від відповідальності: Думки, висловлені в цій статті, надаються лише в інформаційних цілях. Ця стаття не є схваленням будь-яких обговорюваних продуктів і послуг або інвестицій, фінансових чи торгових порад. Перед прийняттям фінансових рішень слід проконсультуватися з кваліфікованими фахівцями.