Что такое Wrapped Bitcoin (WBTC) и как это работает?

Биткоин является пионерской криптовалютой, известной своей надежной безопасностью и децентрализованной природой. Однако нативный блокчейн Биткойна не поддерживает сложные финансовые приложения, обычно встречающиеся на платформах с умными контрактами, таких как Ethereum и Solana. Это ограничение побудило к разработке Wrapped Bitcoin (WBTC), инновационного решения, которое позволяет Биткойну функционировать в различных экосистемах блокчейна, сохраняя при этом его основное ценностное предложение.

Что такое Wrapped Bitcoin (WBTC)?

Wrapped Bitcoin представляет собой токенизированную версию Биткойна, которая работает в нескольких сетях блокчейна. Каждый токен WBTC обеспечен 1:1 Биткойном, хранящимся в безопасных резервах, управляемых регулируемыми хранителями. Этот механизм позволяет владельцам Биткойна получать доступ к децентрализованным приложениям и финансовым услугам в различных сетях, не ликвидируя свои запасы Биткойна.

Как работает Wrapped Bitcoin (WBTC)?

Экосистема WBTC работает через тщательно разработанный процесс с участием нескольких заинтересованных сторон:

1. Процесс чеканки: Пользователи инициируют приобретение WBTC через авторизованных продавцов, которые проверяют личность с помощью стандартных процедур KYC/AML. После подтверждения депозита Bitcoin хранители чеканят эквивалентный WBTC на целевых блокчейнах.
2. Процесс выкупа: Чтобы конвертировать WBTC обратно в Bitcoin, пользователи сжигают свои токены через продавцов, что приводит к высвобождению соответствующего Bitcoin из резервов.
3. Система безопасности: Система использует несколько уровней безопасности, включая решения для холодного хранения, протоколы кошельков с несколькими подписями и прозрастный аудит резервов.

Основные преимущества Wrapped Bitcoin (WBTC)

Доступность DeFi на нескольких цепочках

WBTC позволяет Bitcoin участвовать в экосистемах децентрализованных финансов в сетях Ethereum, BNB Chain и Solana. Пользователи могут участвовать в протоколах кредитования, фейрфарминге и других приложениях DeFi, сохраняя при этом доступ к Биткоину.

Повышенная эффективность транзакций

По сравнению с базовым уровнем Биткойна, транзакции WBTC имеют более быстрые сроки подтверждения и более низкие затраты, особенно при использовании решений для масштабирования второго уровня и оптимизированных блокчейн-сетей.

Диверсификация залога

Интеграция WBTC в качестве залога в протоколы DeFi обеспечивает преимущества диверсификации рисков, вводя актив, некоррелированный с родными токенами платформы, такими как ETH.

Практическое применение

• Кредитование и заимствование: Используйте WBTC в качестве залога в основных протоколах DeFi, включая MakerDAO и Aave
• Генерация доходности: Участвуйте в пулах ликвидности и стратегиях фейрфарминга
• Расширенные торговые возможности: Получите доступ к торговым возможностям с использованием WBTC
• Участие в управлении: Получите право голоса в децентрализованных организациях за счет использования WBTC

Как получить Wrapped Bitcoin (WBTC)?

Пользователи могут получить WBTC несколькими способами:

• Криптовалютные биржи: Прямое конвертирование между BTC и WBTC
• Уполномоченные продавцы: Институциональные и розничные услуги по обертыванию
• Протоколы DeFi: Прямое чеканка через децентрализованные приложения

Меры безопасности и прозрачности

Экосистема WBTC поддерживает безопасность за счет:

• Федеративной модели хранения: Распределенный контроль между несколькими субъектами
• Управление с несколькими подписями: Управление протоколом, контролируемым DAO
• Регулярные аудиты: Ежеквартальная проверка наличия резервов
• Публичная прозрачность: Отслеживание резервов в реальном времени через блокчейн-эксплореры

Экономические соображения

Хотя стандартные переводы WBTC требуют только оплаты комиссий за газ сети, процессы упаковки и распаковки включают дополнительные комиссии кустодиана и продавца. Пользователи должны учитывать эти расходы и возможные задержки обработки в периоды перегрузки сети.

Несмотря на свои преимущества, WBTC имеет определенные ограничения:

• Риск кустодиализации: Зависимость от доверенных третьих сторон для управления резервами
• Опасения по поводу централизации: Снижение децентрализации по сравнению с нативным Биткойном
• Сложность процесса: Возможные задержки при операциях по обмену/раз обмену
• Структура комиссий: Дополнительные расходы помимо стандартных транзакций в блокчейне

Заключение

Обернутый биткоин представляет собой значительное нововведение в области совместимости блокчейнов, эффективно связывая свойства биткоина как средства сбережения с динамическими функциями платформ смарт-контрактов. Позволяя использовать биткоин в нескольких экосистемах DeFi, WBTC расширяет возможности использования ведущей в мире криптовалюты, сохраняя при этом ее основные характеристики. По мере развития ландшафта блокчейна такие решения, как WBTC, играют ключевую роль в соединении различных экосистем и открытии новых возможностей для использования цифровых активов.

Дополнительная информация

• Что такое биткоин? Простое руководство для начинающих в мире криптовалют
• Что такое биткоин и как он работает?
• Как торговать фьючерсами на Bitcoin на WEEX?

Отказ от ответственности: Мнения, выраженные в этой статье, носят исключительно информационный характер. Эта статья не является рекомендацией по использованию каких-либо обсуждаемых продуктов и услуг или инвестиционным, финансовым или торговым советам. Перед принятием финансовых решений следует проконсультироваться с квалифицированными специалистами.